金磚國家正在考慮發(fā)行數(shù)字貨幣來減少對美國經(jīng)濟的依賴

巴西，俄羅斯，印度，中國和南非或金磚國家經(jīng)濟集團正在討論發(fā)行跨國數(shù)字貨幣，以減少其經(jīng)濟對美國的依賴。

新的加密貨幣將是什么樣子，金磚國家集團計劃如何使用它，是否有任何現(xiàn)有項目正在謀求在如此高的水平上實現(xiàn)類似的獨立性目標(biāo)？

金磚四國及其問題

金磚國家是最大的地緣政治國家，跨越三大洲，在全球事務(wù)中擁有巨大的經(jīng)濟影響力。截至2018年，金磚五國的五個國家的名義國內(nèi)生產(chǎn)總值合計為40萬億美元，約占世界生產(chǎn)總值的23.2％。

但是，如果沒有其他國家爭奪金磚國家所迎合的市場的競爭優(yōu)勢，這種經(jīng)濟實力就不會出現(xiàn)。最大的競爭來自歐盟和美國。

近年來的政治經(jīng)驗表明，金磚國家的外交在減輕國際制裁方面無疑是失敗的，特別是在對武器和能源載體市場等具有政治敏感性的市場上。但是，由于區(qū)塊鏈和數(shù)字資產(chǎn)有可能為金融開辟全新的前景，因此技術(shù)的進(jìn)步將在政治無法解決的地方提供幫助。

將單一加密貨幣作為支付和價值傳遞手段的想法并不新鮮，這一想法不僅在委內(nèi)瑞拉及其佩特羅這樣的國家被積極支持，在金磚國家中也是如此。單一加密貨幣作為金磚國家之間普遍的結(jié)算手段的優(yōu)勢將解決他們在全球經(jīng)濟市場上面臨的許多問題。

規(guī)避美國制裁的手段

11月13日至14日在巴西舉行的第11屆金磚國家領(lǐng)導(dǎo)人峰會期間，金磚國家商業(yè)委員會（BRICS Business Council）成員基里爾·德米特里耶夫（Kirill Dmitriev）稱，該理事會討論了創(chuàng)建一種通用的加密貨幣作為解決這些問題的潛在方案。俄羅斯直接投資基金總干事德米特里耶夫繼續(xù)說，可以使用高效的金磚國家支付系統(tǒng)來刺激金磚國家之間的結(jié)算，同時減少美元的使用。

據(jù)報道，新系統(tǒng)可能成為國際支付機制SWIFT的替代方案，以便利與受美國制裁的國家進(jìn)行貿(mào)易。

德米特里耶夫還指出，近年來，金磚國家之間美元支付的比例大幅下降。例如，在俄羅斯，過去五年來，美元在外貿(mào)交易中所占的份額從92％下降至50％，而俄羅斯盧布交易所占的份額從3％上升至14％。

與此同時，宏觀經(jīng)濟分析師奧列格·杜申（Oleg Dushin）認(rèn)為，降低美元支配地位的潛力仍然很大，他對俄羅斯媒體BFM表示，如果俄羅斯和印度改變彼此之間的支付貨幣，情況可能會如此。

Dushin還表示，俄羅斯和中國已經(jīng)在一半的共同結(jié)算中停止使用美元，并且目前存在將美元趕出國際支付體系的普遍趨勢。這位專家表示，這將幫助金磚國家削弱美元在全球貨幣體系中的影響力，并降低美國凍結(jié)支付的風(fēng)險。

來自俄羅斯的區(qū)塊鏈顧問Denis Smirnov向BFM指出，為金磚國家建立單一加密貨幣體系的一些優(yōu)勢是便利和降低交易成本，并稱其為債券的替代方案。

國際金融中心（International Financial Center）專家弗拉基米爾·羅贊科夫斯基（Vladimir Rozhankovsky）談到金磚國家使用單一加密貨幣的可能性時說：

“如果有可能降低匯率風(fēng)險，那么最好直接進(jìn)行交易支付，而不要通過購買美元來進(jìn)行，這是顯而易見的。大型全球經(jīng)濟體中的絕大多數(shù)現(xiàn)在都在解決這個問題。”

盯住黃金，而不是美元

盡管仍不清楚金磚五國的加密貨幣到底如何，但專家們正在討論它可能與之綁定的內(nèi)容。俄羅斯國家杜馬加密貨幣問題工作組負(fù)責(zé)人埃琳娜·西多連科（Elina Sidorenko）在評論這種國際加密貨幣可能捆綁的可能選擇時說，有幾種選項可供選擇。

例如，它可能與另一種加密貨幣的價值聯(lián)系在一起，``但是在這種情況下，無法避免美元延續(xù)壟斷地位，也可以盯住原材料，但市場操縱的風(fēng)險成為一個威脅。她總結(jié)道：

“第三種選擇是與黃金掛鉤，考慮到最新的《巴塞爾協(xié)議》，這樣的決定似乎非常有說服力且及時。”

中國電子商務(wù)區(qū)塊鏈委員會的理事會成員兼專家顧問Olinga Taeed說，中國一直在研究發(fā)行以黃金為背景的代幣的可能性，因為中國可以通過“一帶一路”倡議獲得非洲的天然礦藏。他接著補充說：

“最近，無摩擦的國際貿(mào)易開始嶄露頭角，例如，DLT被視為英國脫歐的一種可能解決方案，取代了通常的5-10年醞釀期。因此，人們已經(jīng)進(jìn)行了充分的思考，但是這里有一個新的想法是愿意執(zhí)行它，對此的證據(jù)是絕對清楚的。特朗普長期以來使用美元金融工具，以向伊朗，俄羅斯，中國等施加壓力，以獲取非金融收益?！?/p>

俄羅斯尋求SWIFT的替代方案

自2014年以來，俄羅斯一直是制裁的對象。由于多重經(jīng)濟限制，俄羅斯當(dāng)局一直在考慮創(chuàng)建SWIFT替代方案的可能性。

據(jù)報道，其中之一-金融信息傳輸系統(tǒng)（SFPS）已在該國18％的匯款中使用，外國金融機構(gòu)于2018年開始加入SPFS。但是，在4月，俄羅斯財政部長安東·西盧安諾夫（Anton Siluanov）指出SPFS并不是SWIFT的完整替代品，并且近期也不太可能成為SWIFT的替代品。

現(xiàn)在，俄羅斯政府正在考慮另一種選擇：一種由黃金擔(dān)保的國家加密貨幣。俄羅斯中央銀行行長Elvira Nabiullina表示，這種貨幣可用于與其他國家進(jìn)行貿(mào)易結(jié)算。但是，Nabiullina也認(rèn)為，發(fā)展由本國貨幣而非加密貨幣推動的國際結(jié)算更為重要。

由于制裁與美元掛鉤，制裁在2018年阻止了俄羅斯至少20％的國防交易。盡管俄羅斯當(dāng)局正逐步與金磚國家達(dá)成以本國貨幣結(jié)算，但統(tǒng)一加密貨幣的想法正在作為一種有效，透明，不可追溯和穩(wěn)定的工具進(jìn)行討論，以規(guī)避美國制裁并降低對美元的依賴。

金磚國家表示，可以在單一加密貨幣中忽略結(jié)算中的任何匯率差異，俄羅斯將為其貶值兩倍的本國貨幣盧布獲得堅實的支持。

中國考慮使用國家加密貨幣

就GDP而言，中國是金磚國家集團的領(lǐng)先國家，也是討論區(qū)塊鏈實施的最開放國家。中國正致力于加速發(fā)展自己的中央銀行支持的數(shù)字貨幣，并正在努力將區(qū)塊鏈技術(shù)整合到該國其他重要的金融支柱中。

這部分原因可能是有關(guān)Facebook天秤座硬幣的激烈辯論的結(jié)果。中國分析人士擔(dān)心，一家被認(rèn)為與美國有密切聯(lián)系的公司開發(fā)全球數(shù)字貨幣會威脅到各國貨幣的存在并削弱其匯率。這種以美元為后盾的穩(wěn)定幣可能會增強其滲透到全球經(jīng)濟中的力量，從而鞏固華盛頓的政治地位。

巴西對使用穩(wěn)定幣持積極態(tài)度

巴西展示了拉丁美洲最高的比特幣交易率。數(shù)字資產(chǎn)在巴西的廣泛普及，使其既成為發(fā)展國家加密貨幣的沃土，也為支持與成員國結(jié)算的金磚四國統(tǒng)一加密貨幣奠定了堅實的基礎(chǔ)。

考慮到該國對區(qū)塊鏈的積極態(tài)度，巴西當(dāng)局似乎愿意與穩(wěn)定幣發(fā)行人進(jìn)行討論。最近的一個例子是Mile Unity基金會，該基金會的代表會見了巴西工業(yè)、對外貿(mào)易和服務(wù)部成員，討論了使用XDR穩(wěn)定幣進(jìn)行國際資金轉(zhuǎn)移的情況。

鑒于僅在2017年巴西的進(jìn)出口差額就達(dá)到2190億美元至1400億美元，與金磚國家一起使用單一加密貨幣來增加這一數(shù)字的潛力是巨大的。

盡管巴西沒有遭受制裁，但其主要的技術(shù)貿(mào)易伙伴（例如俄羅斯）卻受到制裁。使用美元在國家之間的相互結(jié)算中幾乎沒有回旋的余地。

印度正在與貧困和腐敗作斗爭

據(jù)報道，印度當(dāng)局正在討論引入國家數(shù)字貨幣的問題。采取這一舉動可能有很多原因，其中最重要的原因是減輕該國13億人口中許多人的貧困。

印度儲備銀行（Reserve Bank of India）一直在爭取由中央銀行支持和監(jiān)管的數(shù)字貨幣作為法定貨幣。印度儲備銀行希望區(qū)塊鏈能夠緩解印度猖獗的腐敗問題，并可以顯著減少數(shù)百萬在海外工作的印度人在跨境轉(zhuǎn)賬時對金融中介機構(gòu)的依賴。

印度當(dāng)局也是國家數(shù)字貨幣的支持者，以減少人們對其他數(shù)字貨幣的依賴。鑒于印度在金磚國家中的立場是俄羅斯武器的主要買家和最重要的能源貿(mào)易伙伴之一，以統(tǒng)一的數(shù)字貨幣進(jìn)行相互結(jié)算將開辟全新的貿(mào)易前景。

南非正在為公民提供轉(zhuǎn)賬服務(wù)

南非儲備銀行甚至已經(jīng)討論了發(fā)行國家數(shù)字貨幣的可能性，這可以允許其公民自由交易而無需銀行。

鑒于該國沒有銀行賬戶的個人和沒有任何官方身份的人數(shù)量驚人數(shù)量驚人（估計約有1100萬人），并且沒有該國任何形式的正式身份證件，因此使用國家數(shù)字貨幣將有助于數(shù)百萬公民獲得金融服務(wù)并促進(jìn)經(jīng)濟發(fā)展。南非在與中國和俄羅斯的貿(mào)易結(jié)算中，與其他金磚國家成員一樣，都與美元掛鉤，這也意味著制裁制度的影響。

金磚四國支持的貨幣能否最終獲得成功，在很大程度上取決于它是否真正促進(jìn)了貿(mào)易，而不是為最終用戶增加另一層技術(shù)復(fù)雜性。目前尚不清楚，未來的主導(dǎo)數(shù)字貨幣是像數(shù)字人民幣之類的公共貨幣，還是天秤座之類的私有貨幣。