比特幣IRA可以對(duì)未來(lái)做出保證嗎
對(duì)許多人來(lái)說(shuō),未來(lái)最可怕的景象是沒(méi)有收入支撐,而大多數(shù)上了年紀(jì)的人都能證明,沒(méi)有為自己下班后的生計(jì)做計(jì)劃,會(huì)帶來(lái)巨大的財(cái)政壓力。對(duì)于那些曾經(jīng)坐在銀行辦公室里尋等待退休的人來(lái)說(shuō),他們很熟悉那句老話(huà)是:“不要把所有的雞蛋放在一個(gè)籃子里”;多樣化是對(duì)沖退休儲(chǔ)蓄的真正關(guān)鍵。
比特幣個(gè)人退休賬戶(hù)(IRA)是一個(gè)可行的退休選擇,并為黃金時(shí)代提供了一個(gè)虛擬的轉(zhuǎn)折。
但知道自己投資組合中資產(chǎn)的正確組合可能會(huì)讓人望而生畏,尤其是當(dāng)你經(jīng)歷了2008年的金融危機(jī)之后,你很難不去想清楚。Mike Novogratz曾建議將整個(gè)對(duì)沖基金資金的1%投資于比特幣。然而,比特幣的波動(dòng)性雖然只占很小的比例,但眾所周知,它在極端情況下會(huì)創(chuàng)造奇跡。事實(shí)上,那些在2018年冬天買(mǎi)入比特幣的人,現(xiàn)在應(yīng)該會(huì)笑出聲來(lái)了,因?yàn)楸忍貛抛?018年低點(diǎn)以來(lái)已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了超過(guò)100%的反彈。
至于對(duì)沖于比特幣的退休計(jì)劃,情況可能會(huì)大不相同,因?yàn)殚L(zhǎng)期的游戲計(jì)劃是這樣的,誰(shuí)知道區(qū)塊鏈、比特幣或市場(chǎng)上其他2000多種數(shù)字資產(chǎn)會(huì)變成什么樣子?但是,如果人們能夠控制結(jié)果,并在價(jià)格上漲期間顯著分散收益,以減輕在低點(diǎn)暴露的風(fēng)險(xiǎn),那么基于加密貨幣的IRA現(xiàn)在看起來(lái)會(huì)有吸引力嗎?
完美的IRA決策?
許多承擔(dān)個(gè)人退休賬戶(hù)責(zé)任的人,至少面臨一種或多種形式的退休風(fēng)險(xiǎn)。而且對(duì)大多數(shù)人來(lái)說(shuō),對(duì)優(yōu)柔寡斷的恐懼遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)了對(duì)不確定性的暴露。一種新趨勢(shì)正在興起;老年人和養(yǎng)老金領(lǐng)取者正在新興市場(chǎng)中承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn),比如加密貨幣投資,這可能是有史以來(lái)風(fēng)險(xiǎn)敞口最高的一次。
我們關(guān)注的公司之一是比特幣IRA,它是該領(lǐng)域最早的提供商之一,提供直接從IRA賬戶(hù)投資和交易加密貨幣的機(jī)會(huì),從而利用隨之而來(lái)的稅收優(yōu)勢(shì)。該公司向客戶(hù)保證每筆交易的保險(xiǎn)金額為100萬(wàn)美元, BitGo Trust公司最近投保了1億美元。
比特幣IRA聲稱(chēng)“成千上萬(wàn)自豪的客戶(hù)通過(guò)他們的服務(wù)獲得了難以置信的回報(bào)”。此外,以下是網(wǎng)站上描述的真實(shí)客戶(hù)的證詞:
“我把Ripple的12萬(wàn)美元投資變成了180多萬(wàn)美元?!?Kristine S.。
“我對(duì)區(qū)塊鏈有足夠的了解,知道它就是未來(lái)?!癆nne Y.。
“為什么不投資未來(lái)呢?” Patrick H。
這些證詞回避了一個(gè)問(wèn)題:投資于區(qū)塊鏈或基于加密貨幣的IRA真的值得嗎?還是只是一時(shí)的流行,它會(huì)像之前的其他泡沫一樣破裂嗎?更重要的是,就退休而言,老年人真的應(yīng)該涉足這個(gè)行業(yè),還是應(yīng)該找到一種“更安全”或“不那么動(dòng)蕩”的東西,或許可以多樣化,進(jìn)入一個(gè)只有10年多一點(diǎn)歷史的行業(yè)?答案再簡(jiǎn)單不過(guò)了,再也沒(méi)有比這更經(jīng)典的投資能超越世代,帶來(lái)任何驚人的投資機(jī)會(huì)了。因此,人們實(shí)際上是在展望未來(lái),以對(duì)沖未來(lái)——至少上述兩份證詞中的言論可以說(shuō)明這一點(diǎn)。
但事實(shí)是,考慮到加密貨幣市場(chǎng)的歷史表現(xiàn),以及歷史上新興市場(chǎng)投資的總體前景,這些關(guān)于對(duì)沖退休投資組合至加密貨幣相關(guān)投資的新方法的故事,再?zèng)]有比這更令人鼓舞的了。
無(wú)論如何,在考慮波動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)時(shí),利用退休基金涉足加密貨幣是一項(xiàng)壯舉。
他們?cè)谶@么做,為什么我們不呢?
今年早些時(shí)候,資產(chǎn)管理公司Morgan Creek Digital Assets (MCDA)宣布成立一家名為Morgan Creek BlockchainOpportuniTIes fund的風(fēng)險(xiǎn)基金,該基金價(jià)值4000萬(wàn)美元,其唯一目的是進(jìn)軍數(shù)字資產(chǎn)領(lǐng)域。值得注意的是,此次融資比預(yù)期高出60%——超額認(rèn)購(gòu);其他機(jī)構(gòu)中有兩項(xiàng)公共養(yǎng)老金也參與了此次上調(diào)。聯(lián)合創(chuàng)始人安東尼?龐皮里亞諾(Anthony Pompliano)認(rèn)為,這是“第一筆加密貨幣的公共養(yǎng)老金”。
在2018年貨幣貨幣的熊市期間,隨著估值下降,許多加密貨幣初創(chuàng)企業(yè)被推到了邊緣,雖然一些投資者對(duì)市場(chǎng)變得更加謹(jǐn)慎,但其他人正在抓住機(jī)會(huì)。Fairfax County Police Officers ReTIrement System首席投資官Katherine Molnar在Morgan Creek基金(參與此次上調(diào)的兩家養(yǎng)老基金之一)投資后發(fā)表聲明稱(chēng):“區(qū)塊鏈技術(shù)正以獨(dú)特而引人注目的方式應(yīng)用于多個(gè)行業(yè)。我們認(rèn)為,把握機(jī)會(huì)很重要,能夠參與這個(gè)正在出現(xiàn)的機(jī)會(huì),我們感到興奮?!?/p>
這意味著,即使是在最保守的投資界,也有一些人可能正在超越加密貨幣的投機(jī)價(jià)值,實(shí)現(xiàn)從宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)的角度來(lái)看待基礎(chǔ)技術(shù)的更全面的作用。
這里應(yīng)該指出的是,養(yǎng)老基金曾經(jīng)是最保守的機(jī)構(gòu)之一,通常只適用于核心資產(chǎn)投資。然而,最近,他們?cè)谕顿Y方式上變得相當(dāng)有遠(yuǎn)見(jiàn),并將投資組合擴(kuò)大到其他能夠?qū)_通脹的資產(chǎn)類(lèi)別。養(yǎng)老基金現(xiàn)在專(zhuān)注于這些領(lǐng)域:政府證券、投資級(jí)債券、藍(lán)籌股、私人股本、房地產(chǎn)、基礎(chǔ)設(shè)施,以及加密貨幣。
Morgan Creek基金的目標(biāo)是兩個(gè):加密貨幣及其創(chuàng)新背后的技術(shù)——區(qū)塊鏈。從加密貨幣的角度看,該基金的部分資金已分散到即將成立的初創(chuàng)企業(yè),如Bakkt和加密貨幣交易所Coinbase。另一部分合理地分布在加密貨幣指數(shù)中表現(xiàn)最好的數(shù)字資產(chǎn)中,比特幣在該指數(shù)中所占比例最大。
MCDA聯(lián)合創(chuàng)始人Jason Williams表示:“未來(lái)許多規(guī)模最大、價(jià)值最高的公司都將使用這種(區(qū)塊鏈)技術(shù)?!?/p>
Jason Williams對(duì)區(qū)塊鏈技術(shù)未來(lái)前景的猜測(cè)似乎反映了整個(gè)行業(yè)最受歡迎的觀(guān)點(diǎn)——“區(qū)塊鏈總有一天會(huì)有價(jià)值的,你只需要持有即可”。與此同時(shí),許多投資者的投資在波動(dòng)曲線(xiàn)上出現(xiàn)了失誤,毫無(wú)疑問(wèn),其他人也損失了畢生的積蓄。
這更像是一件千禧年的事!
twitter用戶(hù)Rhythmtrader最近發(fā)布的一條推文顯示,比特幣相關(guān)投資對(duì)千禧一代更有利:比特幣是這一代人的養(yǎng)老金。- Rhythm (@Rhythmtrader) 2019年7月31日
當(dāng)加密貨幣被完全采用時(shí),相當(dāng)多的千禧一代似乎比老一輩更支持這個(gè)行業(yè)。瑞士金融科技公司Creologix的一項(xiàng)研究支持了這一觀(guān)點(diǎn),該研究得出的結(jié)論是,大多數(shù)千禧一代不是為退休存錢(qián),而是越來(lái)越多地購(gòu)買(mǎi)加密貨幣,以保障未來(lái)的財(cái)務(wù)安全。
另一方面,老一輩人則是一群混雜的人,他們對(duì)加密貨幣的采用、日常使用以及部分退休基金的加密對(duì)沖潛力有著不同的看法。更重要的是,與傳統(tǒng)的加密貨幣交易所相比,與IRA提供商合作的投資組合的保管費(fèi)和安全性相對(duì)較高,這將是一個(gè)巨大的障礙。這類(lèi)投資的另一個(gè)挑戰(zhàn)是加密貨幣行業(yè)缺乏監(jiān)管,這使得人們很難輕易采用加密貨幣。
在解決費(fèi)用問(wèn)題時(shí),比特幣IRA告訴CCN:“我們與BitGo Trust的合作關(guān)系,為我們的客戶(hù)提供了更快的賬戶(hù)資金、更低的費(fèi)用,以及顯著提高的保險(xiǎn)保障。”
那么,為什么要選擇比特幣便利的IRA呢?
事實(shí)是,比特幣的投資刺激讓很多人著迷,以至于千禧一代和老年人都不介意參與其中,只要這只是他們投資組合中的一小部分。
除了BitcoinIRA,BitcoinIRA是另一家提供比特幣退休投資計(jì)劃的公司。它提供了將合格的401(k)或IRA計(jì)劃從富達(dá)投資(Fidelity investments)等第三方托管機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)到比特幣IRA計(jì)劃的機(jī)會(huì),因?yàn)楹笳吣壳斑€不允許直接在其平臺(tái)上購(gòu)買(mǎi)加密貨幣。
然而,Bitcoin IRA帶來(lái)的兩個(gè)主要優(yōu)勢(shì)包括免稅增長(zhǎng),以及對(duì)沖法定通脹,因?yàn)楸忍貛攀怯邢薜?,不能再產(chǎn)生更多的比特幣,這與對(duì)應(yīng)的法定制度不同,政府規(guī)定了多少法定發(fā)行多少,這實(shí)際上可能會(huì)讓退休儲(chǔ)蓄變得毫無(wú)價(jià)值。就加密貨幣IRA而言,要想知道它需要多長(zhǎng)時(shí)間才能迅速被采用,以及它可能對(duì)人們對(duì)退休基金的看法產(chǎn)生何種相對(duì)影響,目前還言之過(guò)早。但機(jī)構(gòu)需求的不斷增長(zhǎng)可能是一個(gè)強(qiáng)有力的信號(hào),表明比特幣推動(dòng)IRA計(jì)劃的可能性更大。
來(lái)源: 區(qū)塊網(wǎng)