TrendForce：光伏市場(chǎng)雜音多，產(chǎn)業(yè)集中化愈加明顯

近期各國(guó)陸續(xù)公布與光伏政策，有些政策可望提升光伏系統(tǒng)的安裝量，而有些政策則大幅削減補(bǔ)助范圍和金額，深深影響未來全球光伏市場(chǎng)發(fā)展。根據(jù)全球市場(chǎng)研究機(jī)構(gòu)TrendForce旗下綠能事業(yè)處EnergyTrend的觀察，近期公布的政策對(duì)于市場(chǎng)而言屬多空交錯(cuò)的局面，為了評(píng)估相關(guān)政策對(duì)后市帶來的影響，業(yè)者大多保守因應(yīng)，待市場(chǎng)狀況更加明確后才會(huì)啟動(dòng)相關(guān)計(jì)劃。

EnergyTrend最近一期「金級(jí)會(huì)員報(bào)告」指出，由于市場(chǎng)不確定因素仍多，多數(shù)多晶硅業(yè)者近期暫停產(chǎn)能擴(kuò)充計(jì)劃，僅少數(shù)業(yè)者(如Tokuyama)仍按計(jì)劃完成產(chǎn)能擴(kuò)建。根據(jù)EnergyTrend調(diào)查，馬來西亞廠第一階段6,200噸產(chǎn)能多數(shù)將以半導(dǎo)體產(chǎn)品為主，僅少量供給太陽(yáng)能業(yè)者使用；另一方面，全球前五大業(yè)者(GCL, OCI, Wacker, REC, Hemlock不按排名)上半年出貨占全球75%以上，展望第三季仍將維持此一狀況。



Source:EnergyTrend

在硅片部分，未來訂單往一線業(yè)者集中態(tài)勢(shì)愈加明顯，一線業(yè)者將可維持高產(chǎn)能利用率。然而考慮到市場(chǎng)不確定性與成本，短期內(nèi)中國(guó)大陸一線業(yè)者仍主宰全球硅片市場(chǎng)走勢(shì)，二、三線業(yè)者未來在產(chǎn)能與成本居于劣勢(shì)的情形下，僅能往利基市場(chǎng)邁進(jìn)，或是淪為一線大廠的第三方。EnergyTrend預(yù)估2013年硅片產(chǎn)能利用率將近六成，2014年有機(jī)會(huì)來到七成。



Source:EnergyTrend

而在電池方面，近期市場(chǎng)變化快速，多數(shù)業(yè)者在自有品牌與承接委外代工之間快速轉(zhuǎn)換，然而為降低市場(chǎng)不確定性的影響、追求較為穩(wěn)定的現(xiàn)金流、與較低的運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，近期多數(shù)電池業(yè)者偏好承接代工訂單。另一方面，電池與硅片領(lǐng)域的產(chǎn)能淘汰與整合日漸明朗，短期內(nèi)個(gè)別業(yè)者的產(chǎn)能擴(kuò)張將以并購(gòu)為主，產(chǎn)能擴(kuò)張的情形并不明顯。EnergyTrend表示，2013與2014年電池廠產(chǎn)能利用率約在六成五左右，并未出現(xiàn)明顯落差。

就本周現(xiàn)貨市場(chǎng)整體表現(xiàn)來看，大陸多晶硅市場(chǎng)價(jià)格仍維持RMB130/kg至RMB140/kg的高檔，使得多晶硅價(jià)格仍然居高不下，平均價(jià)格來到US$17.0/kg，漲幅1.8%。在硅片市場(chǎng)方面，目前買賣雙方仍在進(jìn)行價(jià)格協(xié)商，相關(guān)業(yè)者表示調(diào)漲價(jià)格仍是目標(biāo)，但執(zhí)行上仍需視市場(chǎng)情況而定，然而標(biāo)準(zhǔn)品價(jià)格仍微幅下滑，影響多晶硅片平均價(jià)格來到US$0.885/watt，跌幅0.11%。在電池報(bào)價(jià)方面，業(yè)者表示暫無進(jìn)一步調(diào)降的空間，本周價(jià)格持平；而在組件方面，本周價(jià)格也維持平盤。