蘋(píng)果效應(yīng)+LED拉動(dòng) 藍(lán)寶石景氣度持續(xù)上揚(yáng)

蘋(píng)果近日公布了一項(xiàng)“藍(lán)寶石玻璃防油污涂層”專利，再度彰顯了其對(duì)藍(lán)寶石的高度關(guān)注。業(yè)內(nèi)人士指出，上述專利文件中提到這種技術(shù)可以應(yīng)用在手機(jī)、平板電腦和其他便攜式設(shè)備上；據(jù)此，下一代iPhone新品可能配備藍(lán)寶石玻璃顯示屏的預(yù)期大幅升溫。

除此之外，近日中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)藍(lán)寶石與晶圓代工雙雄傳出合作開(kāi)發(fā)完成拋光晶圓用的藍(lán)寶石碟以取代鉆石碟，藍(lán)寶石工業(yè)應(yīng)用更向縱深發(fā)展。分析人士表示，蘋(píng)果的巨大示范效應(yīng)，再加上LED照明大周期的共振，藍(lán)寶石已然成為2014年應(yīng)用最為廣泛的新材料，未來(lái)其高景氣度將被拉長(zhǎng)。

藍(lán)寶石應(yīng)用領(lǐng)域正在不斷被擴(kuò)大，除廣泛應(yīng)用在LED照明顯示應(yīng)用領(lǐng)域外，“蘋(píng)果效應(yīng)”將會(huì)開(kāi)啟其在智能終端的廣泛應(yīng)用，因而未來(lái)市場(chǎng)空間巨大。

對(duì)于此次藍(lán)寶石進(jìn)軍半導(dǎo)體市場(chǎng)，有業(yè)者估計(jì)全球晶圓鉆石碟拋光市場(chǎng)高達(dá)100億元新臺(tái)幣。國(guó)泰君安一位分析師表示，藍(lán)寶石將成為2014年開(kāi)始最被廣泛應(yīng)用的新材料，應(yīng)用領(lǐng)域包括iwatch等穿戴式、iPhone6等智能機(jī)、LED照明大周期以及商用NB變革(觸摸板、散熱片)、攝像頭其他應(yīng)用(如安防等)，藍(lán)寶石有望成為貫穿全終端的細(xì)分應(yīng)用元器件。

據(jù)中證報(bào)報(bào)道，隨著藍(lán)寶石概念的熱炒，有市場(chǎng)人士認(rèn)為，從目前藍(lán)寶石市場(chǎng)景氣度上揚(yáng)來(lái)看，這樣的景氣至少還要持續(xù)三個(gè)季度。

目前國(guó)內(nèi)的藍(lán)寶石生產(chǎn)商普遍在積極布局。在3月中旬上海的SEMICON展覽上，中國(guó)藍(lán)寶石企業(yè)大批亮相，藍(lán)寶石生產(chǎn)商也集體看好藍(lán)寶石的應(yīng)用前景，并積極布局藍(lán)寶石的產(chǎn)業(yè)鏈。

此外，自蘋(píng)果去年與極特簽訂多年藍(lán)寶石材料供應(yīng)合約后，iPhone即將采用藍(lán)寶石熒幕的消息就不脛而走。從極特內(nèi)部泄漏的文件來(lái)看，蘋(píng)果似乎已采購(gòu)了足量的藍(lán)寶石長(zhǎng)晶爐(sapphire crystal furnaces)，能夠在亞利桑那州生產(chǎn)1-2億片5寸iPhone藍(lán)寶石熒幕。

近來(lái)，蘋(píng)果公布了一項(xiàng)“藍(lán)寶石玻璃防油污涂層”專利，蘋(píng)果提出，藍(lán)寶石——過(guò)渡層——表面層這種層壓工藝的最終結(jié)果令人滿意，不僅能讓最后的成品保持藍(lán)寶石的堅(jiān)硬，還能有效的防止油污。目前還不清楚下一代iPhone和iPad是否會(huì)采用藍(lán)寶石玻璃作為屏幕，但多位分析師和業(yè)內(nèi)人士都認(rèn)為蘋(píng)果一系列的舉動(dòng)，都是為了令藍(lán)寶石玻璃成為未來(lái)iPhone的標(biāo)配。

除了蘋(píng)果的巨大效應(yīng)外，LED照明大周期的啟動(dòng)，也將帶動(dòng)藍(lán)寶石行業(yè)在消費(fèi)電子廣泛應(yīng)用之前，率先迎來(lái)新一輪景氣大周期。就2014年而言，藍(lán)寶石將成為貫穿主流電子高景氣細(xì)分行業(yè)的新材料應(yīng)用，投資機(jī)會(huì)最值得期待。

目前來(lái)看，LED仍是藍(lán)寶石行業(yè)的第一需求驅(qū)動(dòng)。LED襯底需求占藍(lán)寶石應(yīng)用比重達(dá)八成，LED景氣基本與藍(lán)寶石周期同步。2014年照明大周期啟動(dòng)，供需格局有望恢復(fù)至2010年的景氣高點(diǎn)，因而預(yù)計(jì)2014年藍(lán)寶石價(jià)格將持續(xù)上揚(yáng)，一同進(jìn)入景氣大周期。

從產(chǎn)業(yè)鏈的調(diào)研情況來(lái)看，2寸(每毫米)藍(lán)寶石晶棒價(jià)格已從年初的3.5美元提升至4美元起跳；4寸則從年初的12.5美元提升至15美元。3月份LED傳統(tǒng)旺季已經(jīng)開(kāi)啟，在產(chǎn)能利用率持續(xù)高位運(yùn)行的背景下，預(yù)計(jì)未來(lái)這類品種將持續(xù)漲價(jià)，季度漲幅約為10%-20%。

國(guó)泰君安證券強(qiáng)烈看好藍(lán)寶石的大周期，并認(rèn)為這種高景氣度至少會(huì)持續(xù)兩年。二級(jí)市場(chǎng)，藍(lán)寶石相關(guān)概念股或?qū)⒉粫r(shí)掀動(dòng)炒作潮。