整合后的電信新世界：誰在哭泣誰在跳舞

北電CEO邁克·扎菲羅夫斯基(Mike Zafirovski)以近乎徹底的完敗結(jié)束了自己的傳奇歷史，也結(jié)束了加拿大歷史上最具旗艦意義的高科技公司。盡管今天的北電還保留了部分業(yè)務(wù)。

諾基亞西門子以“抄底價(jià)”獲得了北電的CDMA和LTE兩部分無線業(yè)務(wù)：作為北電最核心的兩部分資產(chǎn)，去年創(chuàng)造了7億美元的利潤和22億美元的收入，而諾西的到手價(jià)僅為6.5億美元。

盡管如此，我們并不能斷言北電是這次交易的最大失敗者，畢竟在破產(chǎn)重組的壓力下，北電為自己的技術(shù)、員工找到了一個(gè)可以接受的出路。也不能斷言諾西是這次交易的贏家，新的競爭才剛剛開始。

不過，正如2005年～2007年的電信行業(yè)大整合一樣，競爭格局又將被再次改寫?？?！誰在哭泣？誰又在跳舞？

失意的阿朗

“城門失火，殃及池魚”。敏感的資本市場為北電和諾西的交易作出最直接的反應(yīng)：交易宣布之后，阿爾卡特朗訊的股價(jià)從上周五的2.74美元下跌為周一的2.47美元，跌幅達(dá)到9.8%。

如果你還有印象的話，幾乎整整3年前，同樣的一幕也曾出現(xiàn)過：由于諾基亞宣布與西門子通訊部門合并，北電的股票隨即下跌了超過10%。

按照行業(yè)內(nèi)的通行觀點(diǎn)，現(xiàn)在的電信設(shè)備市場只剩下愛立信、華為、諾西和阿爾卡特朗訊幾家主要的競爭者。愛立信一直是設(shè)備商老大，不管是技術(shù)還是份額都穩(wěn)居第一，華為則以激進(jìn)的競爭姿態(tài)迅速成長，當(dāng)諾西補(bǔ)齊短板、增強(qiáng)實(shí)力之后，阿朗成為最直接的“受害者”。

“對阿朗而言是負(fù)面消息?！笔袌稣{(diào)研公司Bernstein的分析師Pierre Ferragu表示。北電在對外公告中表示，其CDMA業(yè)務(wù)居全球第二。來自調(diào)研公司Dell’Oro的數(shù)據(jù)顯示，今年第一季度，北電CDMA業(yè)務(wù)在全球的市場份額已經(jīng)跌至22.8%，而在去年同期為35.3%。

實(shí)際上，在相當(dāng)長的時(shí)間里，按照金額計(jì)算，阿朗一直位居全球CDMA份額的老大，其份額一度高達(dá)40%，目前它增加了一個(gè)強(qiáng)有力的對手——諾西。

北美市場可能發(fā)生的變化對阿朗而言應(yīng)該是另外一個(gè)更大的壞消息。諾西已經(jīng)再明白不過地對全世界宣告，收購有助于增強(qiáng)諾西在北美市場的實(shí)力。

之前諾西在美國市場只能是略有涉足，除去跟加拿大運(yùn)營商TELUS的合作，其在北美市場的份額幾乎可以忽略不計(jì)。

北美市場是一個(gè)相對封閉的市場，目前，該市場由愛立信、北電和阿朗三分天下。其中，北電和阿朗都是北美企業(yè)，而愛立信則是憑借先進(jìn)的技術(shù)躋身其中，此外，不管是諾西還是華為等企業(yè)雖然用盡力氣卻不得入。

直到北電、諾西交易公布之前，盡管阿朗在全球市場已經(jīng)有了明顯的萎縮，但在北美市場它并沒有遇到實(shí)際性的威脅：北電和北美的重要企業(yè)摩托羅拉已經(jīng)“日薄西山”，諾西、華為等“外來企業(yè)”一直只能在外圍徘徊，任何一家運(yùn)營商都不會只選擇一家設(shè)備商，這意味著愛立信、阿朗組合已經(jīng)成為北美運(yùn)營商的首選。

不過，現(xiàn)在情況發(fā)生了變化，收購北電之后的諾西在GSM、CDMA、WCDMA以及LTE方面都擁有較強(qiáng)的實(shí)力，單是北美的LTE研發(fā)隊(duì)伍就多達(dá)400人。

前不久，北電最重要的客戶之一Verizon Wireless選擇了愛立信和阿朗作為其LTE網(wǎng)絡(luò)的設(shè)備供應(yīng)商，在北電宣布申請破產(chǎn)重組之后，Verizon Wireless幾乎放棄了跟北電的合作。但在北電和諾西的交易公布之時(shí)，Verizon、Sprint、TELUS以及Bell Canada都表示了對交易的歡迎和認(rèn)可。

對阿朗而言，最壞的結(jié)果莫過于Verizon重新將合并之后的諾西加入LTE供應(yīng)商名單，但誰也無法保證，這樣的情況不會發(fā)生。

華為、中興的LTE速度

諾西已經(jīng)高調(diào)宣布了未來LTE的布局，對于剛剛在3G市場站穩(wěn)腳跟的中國通信企業(yè)而言，是否會在LTE領(lǐng)域跟國際一流設(shè)備商漸行漸遠(yuǎn)？

“LTE是有史以來中國公司和西方公司差距最小的一次?！币晃煌ㄐ牌髽I(yè)的內(nèi)部人士表示。據(jù)他介紹，如果以商用時(shí)間來算，在WCDMA時(shí)代，華為、中興與國外企業(yè)的差距至少在2年以上，而現(xiàn)在在LTE領(lǐng)域差距只有一個(gè)季度，甚至可以說同步。

華為和中興都是在1997、1998年左右開始跟進(jìn)WCDMA研發(fā)，但當(dāng)時(shí)來說，愛立信以及朗訊都已經(jīng)具備了較強(qiáng)的技術(shù)積累。

2003年，日本運(yùn)營商N(yùn)TT DoCoMo開始了全球第一個(gè)大規(guī)模的WCDMA網(wǎng)絡(luò)，然后是2005年的美國運(yùn)營商AT&T，愛立信和阿朗是設(shè)備商主力，2005～2006年間，大概有10多個(gè)國家開始了WCDMA網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，參與的設(shè)備商包括愛立信、諾西、阿朗、北電等。