中國(guó)面板業(yè)受海外巨頭阻擊 遭遇5年之殤

全球面板業(yè)從來沒有像今年這樣慘烈過，前六大巨頭全部季度巨虧。但這背后，人們懷疑，這是日韓巨頭遭受中國(guó)爭(zhēng)奪話語(yǔ)權(quán)壓力后，一次傷敵一千自損八百的打擊行動(dòng)。事實(shí)上，過去5年中國(guó)連遭兩次合縱連橫式打壓：一是聚龍光電；一次是上廣電NEC、京東方、龍騰之間的三合一行動(dòng)。

幾年后，不知中國(guó)液晶面板業(yè)是否會(huì)重現(xiàn)當(dāng)初CRT崛起與隕落的一幕。后者目前開始有了一些空間，隨著行業(yè)陷入低潮，韓日、臺(tái)灣地區(qū)面板巨頭開始收縮投資，而中國(guó)大陸投資高昂的兩大項(xiàng)目則已量產(chǎn)。

“對(duì)華星光電、京東方兩個(gè)國(guó)內(nèi)高世代項(xiàng)目來說，現(xiàn)在的市場(chǎng)環(huán)境最困難。”復(fù)旦大學(xué)先進(jìn)材料實(shí)驗(yàn)室平板顯示工程研究中心主任谷至華給出了相反的判斷。

他說，產(chǎn)業(yè)經(jīng)營(yíng)困難，確有外部原因，但就大陸來說，來自日韓和臺(tái)灣地區(qū)面板巨頭的策略打擊比以往更重。一年多來，中國(guó)政府、企業(yè)決心獲得面板業(yè)話語(yǔ)權(quán)的行動(dòng)，已引發(fā)新壓制。

這似乎不是陰謀論。海外巨頭阻擊中國(guó)電視上游布局，它幾乎導(dǎo)致中國(guó)面板業(yè)足足落后5年，甚至已錯(cuò)過液晶電視市場(chǎng)第一波黃金增長(zhǎng)期。

5年之殤

谷至華說，大陸做面板，是要拿到產(chǎn)業(yè)話語(yǔ)權(quán)，再難也不能放棄，這是中國(guó)“最后一搏”。

眼下，日韓、臺(tái)灣地區(qū)面板廠正持續(xù)營(yíng)造一種經(jīng)營(yíng)困難、大降價(jià)的氛圍，目的在于沖擊步入量產(chǎn)期的大陸企業(yè)，尤其是韓國(guó)三星，虧損根本不會(huì)傷筋動(dòng)骨。

據(jù)公開資料統(tǒng)計(jì)，過去6年，三星面板應(yīng)為“業(yè)務(wù)”除今年表現(xiàn)大差，一直大賺，累計(jì)凈利約83億美元，年均10多億美元；同期，LGD除2006年虧9.33億美元外，凈利達(dá)49.32億美元，年均達(dá)8億美元。

日本夏普面板規(guī)模僅列全球第五，比韓國(guó)雙雄小得多，但同期凈利累計(jì)約24億美元，凈利率更出色。

名列全球第三、第四的臺(tái)灣奇美與友達(dá)，過往日子也很滋潤(rùn)。同期友達(dá)累計(jì)凈利達(dá)38.44億美元，奇美累計(jì)凈利達(dá)13.74億美元。

數(shù)據(jù)顯示，2007年至2008年兩年，五大巨頭最賺。三星面板同期凈利達(dá)41.3億美元，LGD約33.6億美元，友達(dá)約30.2億美元，奇美17.4億美元，夏普約13億美元。

同期中國(guó)大陸企業(yè)深陷困局。幾天前，TCL集團(tuán)董事長(zhǎng)兼總裁李東生與朋友聊天時(shí)，不經(jīng)意提起5年前深圳聚龍項(xiàng)目，以及與夏普長(zhǎng)達(dá)4年的馬拉松談判，心中極為痛楚。

2006年，深圳市國(guó)資委直屬的深超公司與TCL、創(chuàng)維等4家彩電企業(yè)成立聚龍光電，計(jì)劃合建一條6代線，因各方資金籌集、規(guī)劃方向不一，項(xiàng)目最終無果而終。

“當(dāng)時(shí)聚龍光電項(xiàng)目的技術(shù)供應(yīng)方是夏普。”TCL集團(tuán)一位人士透露，其他參與方退出后，深圳市政府、TCL繼續(xù)與夏普商談引進(jìn)8.5代面板項(xiàng)目。

沒想到一談?wù)劻?年。2009年中，雙方因?qū)＠M(fèi)問題告吹。該人士說，夏普設(shè)有很多“霸王條款”，TCL方面根本無法承受。

另一被耽擱的合作案則是京東方、上廣電NEC與龍騰光電的“三合一”項(xiàng)目。2006年底，三方曾簽協(xié)定，擬整合各自業(yè)務(wù)共同做大，次年6月底前達(dá)成目標(biāo)。但不久遭遇三星、夏普及LGD各個(gè)擊破，加上產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)暖，最后失敗。

3年后，上廣電NEC破產(chǎn)，龍騰借殼ST太光上市擱淺。京東方盡力掙扎，多次增發(fā)落實(shí)了合肥、北京項(xiàng)目，但受困折舊壓力，一直未真正贏利。

6年過去，中國(guó)市場(chǎng)成了海外巨頭盛宴。即便是拉動(dòng)內(nèi)需的“家電下鄉(xiāng)”政策，幾乎沒有本土面板企業(yè)的油水。

產(chǎn)業(yè)鏈尷尬

DisplaySearch數(shù)據(jù)顯示，過去2年，液晶電視市場(chǎng)增速由最初90%迅速下滑至20%~30%。中怡康數(shù)據(jù)走勢(shì)類似。

外界預(yù)計(jì)，2011年全球出貨增長(zhǎng)有限，其中一路高歌的中國(guó)市場(chǎng)甚至?xí)?fù)增長(zhǎng)。過去一季，巨頭都將中國(guó)市場(chǎng)疲軟列為業(yè)績(jī)下滑的原因。

2009年國(guó)內(nèi)彩電廠家高層曾宣稱，中國(guó)液晶電視市場(chǎng)將進(jìn)入黃金10年，如今看來可能淪為一句口號(hào)。TCL集團(tuán)一位高層說，如果2006年、2007年項(xiàng)目談成，或下定決心自己做，應(yīng)該不會(huì)錯(cuò)失增長(zhǎng)期。

看上去，剛投產(chǎn)的京東方和華星光電的8.5代線沒趕上節(jié)奏。面板價(jià)已持續(xù)下滑16個(gè)月，巨頭表示已達(dá)成本價(jià)，年中甚至低于成本。

兩大本土項(xiàng)目眼下處于量產(chǎn)爬坡期，明年上半年，京東方8.5代線將滿產(chǎn)，華星光電明年底滿產(chǎn)。但明年的面板和液晶電視市場(chǎng)不明朗。

一是設(shè)備折舊。群智咨詢研究總監(jiān)李亞琴說，面板尺寸越大設(shè)備折舊額越高，一般折舊成本占面板總成本15%。設(shè)備折舊期一般7年，夏普、三星等巨頭投資早，將更快完成折舊，等于將增加15%的利潤(rùn)空間，可靈活地調(diào)整價(jià)格。

LGD、三星、友達(dá)高世代線將在2014至2015年折舊結(jié)束，華星光電和京東方最快完成折舊要在2017年。

深超光電董事長(zhǎng)于忠厚去年曾對(duì)本報(bào)說，華星光電的投資比三星等晚了2到3年。如果再晚，巨頭一降價(jià)，本土一投產(chǎn)就會(huì)虧損。

產(chǎn)業(yè)鏈孱弱是另一風(fēng)險(xiǎn)。李亞琴說，面板上游材料是玻璃基板、偏光片、彩膜和液晶分子，成本占面板總成本約80%。而它們主要掌握在三星與康寧合資公司、LG化學(xué)等海外企業(yè)手中。即使中國(guó)面板生產(chǎn)成熟，也無法從根本上擁有成本競(jìng)爭(zhēng)力。目前彩虹、東旭、盛波等本土企業(yè)也在布局上游，但離自主很遠(yuǎn)。

不過，李東生說，LG化學(xué)和旭硝子已積極配套華星光電，在中國(guó)設(shè)廠會(huì)轉(zhuǎn)移部分技術(shù)。通過產(chǎn)品上市和技術(shù)人員流動(dòng)，會(huì)將先進(jìn)技術(shù)擴(kuò)散到中國(guó)企業(yè)，帶動(dòng)上游材料環(huán)節(jié)本土化。

谷至華說，中國(guó)高世代項(xiàng)目困難是必經(jīng)過程。CRT電視仍未退市，液晶平板業(yè)至少還有20年發(fā)展期。如果掌握話語(yǔ)權(quán)，中國(guó)將在制造、研發(fā)方面成為重鎮(zhèn)。

至于OLED，他認(rèn)為那是巨頭的迷魂陣，目的在于動(dòng)搖大陸發(fā)展面板業(yè)的信心。否則它們過去兩年也不會(huì)發(fā)生重大調(diào)整。而材料部分，一旦中國(guó)面板制造形成規(guī)模，海外企業(yè)肯定搶著來配套。

一位業(yè)內(nèi)分析人士指出，當(dāng)年CRT顯像管國(guó)產(chǎn)化造就了今天中國(guó)彩電巨頭市場(chǎng)格局，穩(wěn)定了中國(guó)市場(chǎng)。今天的液晶面板，不僅可以穩(wěn)定中國(guó)市場(chǎng)，還可以搶食過往由國(guó)際巨頭把握的新興市場(chǎng)。過去CRT技術(shù)時(shí)代，中國(guó)產(chǎn)業(yè)落后十年，液晶面板只落后五年，但有了液晶面板本土化產(chǎn)業(yè)鏈，也許在下一代顯示技術(shù)上，中國(guó)只會(huì)落后一兩年，甚至與國(guó)際巨頭處于同一起跑線。