2012年我國半導(dǎo)體照明產(chǎn)業(yè)整體規(guī)模達(dá)1920億元

據(jù)統(tǒng)計(jì)，2012年，我國半導(dǎo)體照明產(chǎn)業(yè)整體規(guī)模達(dá)到了1920億元，較2011年的1560億元增長23%，增速有所放緩，成為近幾年國內(nèi)半導(dǎo)體照明產(chǎn)業(yè)發(fā)展速度最低的年份。其中上游外延芯片、中游封裝、下游應(yīng)用的規(guī)模分別為80億元、320億元和1520億元。

2009年以來各公司對(duì)于MOCVD的投資在2012年繼續(xù)實(shí)施，雖然部分企業(yè)大大縮減了預(yù)期投資，但2012年MOCVD設(shè)備仍然有較大的增長。2012年國內(nèi)新增MOCVD 260余臺(tái)，使國內(nèi)的MOCVD總數(shù)達(dá)到980余臺(tái)，在區(qū)域分布上主要集中在江蘇與安徽兩省，占到了總數(shù)的48%。

2012年，國內(nèi)企業(yè)芯片營收增長23%，達(dá)到80億元。2011年，國內(nèi)GaN芯片產(chǎn)能利用率在50%左右，全年產(chǎn)量僅為1150億顆，產(chǎn)量增速為63%，遠(yuǎn)大于產(chǎn)值增速。整體來看，芯片的國產(chǎn)化率達(dá)到72%，在照明應(yīng)用方面也取得了較大進(jìn)展，特別是中小功率照明應(yīng)用國產(chǎn)芯片的競爭力逐步顯現(xiàn)，雖然照明用芯片市場(chǎng)占有率仍然較低，約為25%左右，但與2011年17%相比，有較大增長。

2012年，我國LED封裝產(chǎn)業(yè)規(guī)模達(dá)到320億元，較2011年的285億元增長了12%，產(chǎn)量則由2011年的1820億只增加到2410億只，增長32%。從產(chǎn)品結(jié)構(gòu)來看，SMD LED封裝增長最為明顯，占到整個(gè)LED器件產(chǎn)量的50%左右，已經(jīng)成為LED封裝的主流產(chǎn)品。

2012年，我國半導(dǎo)體照明應(yīng)用領(lǐng)域的整體規(guī)模達(dá)到1520億元，整體增長率達(dá)到24%，是整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈上增長最快的環(huán)節(jié)，但受到產(chǎn)品價(jià)格較大幅度降低的影響，增速也成為近幾年最低。其中照明應(yīng)用產(chǎn)品產(chǎn)值增長40%，以28%的市場(chǎng)份額繼續(xù)成為市場(chǎng)份額最大的應(yīng)用領(lǐng)域。LED照明燈具產(chǎn)品產(chǎn)量超過3億只，國內(nèi)市場(chǎng)需求快速提升，產(chǎn)品出口比例有所降低，為56%;背光應(yīng)用增長32%,占整個(gè)應(yīng)用領(lǐng)域產(chǎn)值的19%;最為成熟的景觀應(yīng)用在2012年增長有所放緩，為19%，在整個(gè)應(yīng)用產(chǎn)值中的比例為22%，較2011年有所降低;LED顯示屏增長率有所放緩，在應(yīng)用產(chǎn)值中的占比降到13%。

總體來看，2012年，我國的半導(dǎo)體照明產(chǎn)業(yè)具有以下特點(diǎn)：

1、整體投資金額大幅降低，投資結(jié)構(gòu)明顯改變

根據(jù)各公司公開發(fā)布的投資規(guī)劃,2012年整體投資額大幅減少,僅為2011年的50%左右。而從投資結(jié)構(gòu)看，外延芯片的投資占比明顯下降，由2011年的52%降至2012年的10%。而應(yīng)用投資占比大幅提升，由2011年的20%上升到至2012年的48%，從而成為半導(dǎo)體照明投資最為集中的產(chǎn)業(yè)環(huán)節(jié)，其中大部分投資集中在照明應(yīng)用領(lǐng)域。封裝投資也由2011年的6%提升到2012年的20%，封裝產(chǎn)業(yè)也在持續(xù)擴(kuò)展之中。無論是從投資規(guī)模還是投資的領(lǐng)域來看都比之前趨于理性。隨著投資結(jié)構(gòu)的調(diào)整，我國在應(yīng)用領(lǐng)域的競爭優(yōu)勢(shì)也將更加突出，有利于我國半導(dǎo)體照明綜合競爭力的提升。

2、LED行業(yè)整體利潤合理下降，但仍高于電子行業(yè)平均水平

近兩年，我國LED行業(yè)也受到了全球經(jīng)濟(jì)低迷的沖擊，訂單減少，利潤下滑，一些企業(yè)減產(chǎn)、停產(chǎn)甚至關(guān)門，對(duì)行業(yè)的發(fā)展造成一定影響。同時(shí)，雖然產(chǎn)品銷售數(shù)量快速增加，但銷售收入?yún)s未同步增長，企業(yè)的利潤空間逐漸減少。據(jù)CSA不完全統(tǒng)計(jì)， 2010年毛利率超過30%的企業(yè)占一半以上，而2011年只有約27%，2012年這一比例更是下降到約四分之一。從企業(yè)毛利率最集中的區(qū)間來看，2010年企業(yè)毛利率的集中區(qū)間為30%-40%，2011年為20%-30%;2012年為10%-20%。

不同產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)的盈利水平有所不同。其中，上游環(huán)節(jié)的平均毛利率最高。CSA的調(diào)研數(shù)據(jù)表明，2012年，上游企業(yè)的平均毛利率集中在20%-30%，中游企業(yè)集中在10%-20%，而下游企業(yè)的集中在15%-25%。

目前已有19家主營LED業(yè)務(wù)的企業(yè)上市，另外還有德豪潤達(dá)、京東方、同方等涉及LED業(yè)務(wù)的上市公司有50余家。CSA對(duì)上述19家主營LED業(yè)務(wù)的上市企業(yè)以及LED業(yè)務(wù)占比較多的德豪潤達(dá)共20家企業(yè)以及電子行業(yè)的2012年三季報(bào)數(shù)據(jù)進(jìn)行了對(duì)比分析。數(shù)據(jù)表明，2012年前3季度，LED行業(yè)營收增長率以及毛利率均高于電子行業(yè)和A股市場(chǎng)總體平均水平;同時(shí)三者的盈利水平均有所下降，從凈利潤同比增長率來看，LED行業(yè)的下降幅度略大于電子行業(yè)平均水平。而且這20家LED企業(yè)的凈利潤全部是正，并沒有虧損。

3、產(chǎn)品價(jià)格持續(xù)下降，降幅有所加大

2012年，國內(nèi)LED企業(yè)產(chǎn)量增幅遠(yuǎn)大于產(chǎn)值增幅，LED產(chǎn)品的價(jià)格繼續(xù)下降，各類產(chǎn)品的價(jià)格降幅在20%-40%之間。其中芯片和器件的平均價(jià)格約下降20%-30%，而應(yīng)用產(chǎn)品約下降25%-40%左右。特別是有些LED燈具的價(jià)格有顯著下降，如球泡燈、筒燈、直管燈降幅都約在30%，而平面燈下降超過40%。價(jià)格下降的原因主要有以下：一是技術(shù)水平的提升;二是規(guī)?；a(chǎn)效應(yīng);三是市場(chǎng)競爭的加劇促使企業(yè)不斷降價(jià)以開拓市場(chǎng)。

4、在價(jià)格下降和政策鼓勵(lì)的推動(dòng)下，照明和背光市場(chǎng)滲透率提升超過預(yù)期

2012年，我國LED應(yīng)用產(chǎn)品的市場(chǎng)滲透率進(jìn)一步提升，特別是在背光應(yīng)用領(lǐng)域有大幅增加。我國大尺寸電視LED背光源的市場(chǎng)滲透率從2011年的30%左右達(dá)到2012年的60%以上。而隨著LED照明產(chǎn)品財(cái)政補(bǔ)貼等支持應(yīng)用端的政策密集出臺(tái)以及照明產(chǎn)品價(jià)格的大幅下降，LED通用照明的市場(chǎng)滲透率也有較快提升，從2011年的1%左右增加到2012年3%以上。這種變化在商業(yè)照明領(lǐng)域尤為突出。由于商業(yè)照明除照明需求外，更注重氣氛的營造，而且對(duì)價(jià)格不敏感，同時(shí)用電時(shí)間長，投資回收期短，具有良好的經(jīng)濟(jì)性，因而成為目前國內(nèi)LED照明滲透率增長最快的細(xì)分市場(chǎng)。CSA調(diào)研分析，2012年LED在商業(yè)照明領(lǐng)域的滲透率超過5%，商照中常用的一些燈具類型如LED筒燈、射燈、直管燈等滲透率增長較快。

5、整體產(chǎn)業(yè)集中度仍有待提升，龍頭企業(yè)對(duì)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的影響力不斷增強(qiáng)

2012年我國半導(dǎo)體照明產(chǎn)業(yè)的集中度仍處在較低的水平，除封裝環(huán)節(jié)前10名企業(yè)產(chǎn)值略有上升外，外延芯片及應(yīng)用企業(yè)的集中度都有所降低。隨著前幾年投資的外延芯片企業(yè)逐步形成產(chǎn)能，外延芯片企業(yè)的產(chǎn)業(yè)集中度(前10名企業(yè)產(chǎn)值占比)有所降低，行業(yè)競爭格局并未如期望的那樣發(fā)生明顯變化。封裝環(huán)節(jié)由于龍頭企業(yè)的積極擴(kuò)產(chǎn)和中小企業(yè)表現(xiàn)不佳，產(chǎn)業(yè)集中度由2011年的15.4%提升到16.8%，有小幅提升;在應(yīng)用領(lǐng)域，由于2012年半導(dǎo)體照明產(chǎn)業(yè)的投資重點(diǎn)轉(zhuǎn)向下游應(yīng)用，特別是大批企業(yè)進(jìn)入LED照明領(lǐng)域不僅使應(yīng)用環(huán)節(jié)的競爭日趨激烈，產(chǎn)業(yè)集中度也隨之被拉低，由2011年的6.2%降至5.7%。

2012年行業(yè)洗牌加速，企業(yè)間被動(dòng)或主動(dòng)地并購整合已是大勢(shì)所趨，出現(xiàn)了強(qiáng)者越強(qiáng)的局面。從企業(yè)的規(guī)模來看，2012年，產(chǎn)值超過1億元的企業(yè)數(shù)量增長13%，半導(dǎo)體照明產(chǎn)業(yè)發(fā)展的中堅(jiān)力量有所增強(qiáng)，有利于半導(dǎo)體照明行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。