三星SDI將退出蘋果產(chǎn)品供應(yīng)鏈：賺人氣卻難賺錢

在蘋果“去三星化”的過程中，雖然曾經(jīng)占據(jù)蘋果零部件供應(yīng)40%份額的三星未來從蘋果那里獲得的收益會(huì)急轉(zhuǎn)直下，但空出來的產(chǎn)能卻給其他企業(yè)例如液晶面板、內(nèi)存甚至是電池廠商帶來了希望。

最新的消息是，iPad、Macbook產(chǎn)品的主要電池芯供應(yīng)商三星旗下電池芯廠Samsung SDI也將退出蘋果產(chǎn)品線，由SDI空出的供應(yīng)量主要將轉(zhuǎn)單中國(guó)大陸企業(yè)東莞新能源(ATL)及天津力神。

不過，基于三星的龍頭地位以及強(qiáng)悍的技術(shù)支持，在HI Sisuppli中國(guó)區(qū)首席分析師顧文軍看來，蘋果“去三星化”需要一個(gè)過程，產(chǎn)業(yè)鏈上的主要分羹者還是日、韓以及臺(tái)灣地區(qū)的廠商，由于技術(shù)門檻，中國(guó)廠商能拿到的量并不多。

另一方面，對(duì)于迫切想從蘋果產(chǎn)業(yè)鏈上分食利益的眾多企業(yè)來說，沒準(zhǔn)是“叫好不叫座”：門檻高、利潤(rùn)低，是蘋果供應(yīng)商面臨的共同尷尬。比如，根據(jù)華泰聯(lián)合證券對(duì)蘋果利潤(rùn)的研究報(bào)告，每部iPhone手機(jī)，蘋果公司拿走了其中58.5%的利潤(rùn)，韓國(guó)、日本以及其他國(guó)家的供應(yīng)商只占據(jù)約10%的利潤(rùn)，而中國(guó)勞動(dòng)力成本只占了1.8%；在iPad的利潤(rùn)分配中，中國(guó)企業(yè)所得的利潤(rùn)占比僅為2%。

三星SDI出局

除了三星鋰電池之外，目前，蘋果產(chǎn)品采用的電池主要有索尼鋰電池以及LGC、ATL、力神幾個(gè)廠家生產(chǎn)的鋰電池。其中，ATL、力神目前是我國(guó)最大的蘋果電池供應(yīng)商。

有媒體報(bào)道稱，蘋果在與三星商議新的合作備忘錄時(shí)，開給三星SDI的條件越來越嚴(yán)苛，這是最后SDI未簽署的合作協(xié)議原因。

這個(gè)原因尚無法得到證實(shí)，但可以肯定的是，蘋果電池供應(yīng)鏈上的其他廠商將受惠于空出來的產(chǎn)能。

蘋果電池供應(yīng)鏈分為電池芯以及電池模塊，電池芯廠商包括日系索尼，以供應(yīng)iPhone為主，韓系主要為三星SDI、樂金化學(xué)(LG Chem)，大陸的則有ATL、天津力神等；而臺(tái)灣兩大電池模塊廠新普、順達(dá)則負(fù)責(zé)生產(chǎn)iPad、Macbook電池模塊，目前尚未跨進(jìn)iPhone電池模塊。

IEK材料研究部分析師呂學(xué)隆分析，如果三星SDI徹底退出后，ATL、天津力神，將分食從三星空出來的供應(yīng)大餅，韓系樂金化學(xué)也可獲得小量轉(zhuǎn)單。

在電池之外的其他組件上，蘋果也在有意減少對(duì)三星的依存度，在此過程中，更多競(jìng)爭(zhēng)者開始與三星共同分享蘋果。

蘋果第一批iPhone 5記憶體供應(yīng)商除了三星之外，有一部分訂單轉(zhuǎn)給了海力士半導(dǎo)體、東芝和爾必達(dá)等。

美國(guó)投資機(jī)構(gòu)Berstein報(bào)告預(yù)估，蘋果的記憶體訂單對(duì)三星電子獲利貢獻(xiàn)度今年將僅剩下2.5%。

除了記憶體之外，日本夏普、Japan Display Inc及韓國(guó)樂金顯示器(LGD)已量產(chǎn)蘋果iPhone 5液晶面板。iPad mini的一部分面板訂單也分給了LGD、夏普，以及來自臺(tái)灣地區(qū)的友達(dá)。

雖說這些新入圍者是百里挑一的幸運(yùn)兒，但面對(duì)高高在上的蘋果，它們也將承受各方面的考驗(yàn)。

比如，去年，夏普雖然在iPad面板的采購(gòu)爭(zhēng)奪中成為蘋果的第三大供應(yīng)商，但由于其IGZO技術(shù)在一些核心技術(shù)參數(shù)上沒有通過蘋果的測(cè)試，蘋果將其首批面板訂單從100萬砍到幾乎為零，這也是導(dǎo)致夏普2011財(cái)年以及新財(cái)年第一季度巨虧的重要原因。

Display Search中國(guó)區(qū)市場(chǎng)總監(jiān)張兵告訴《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》記者，蘋果對(duì)于面板供應(yīng)商的技術(shù)考核是非常嚴(yán)格的，即便獲得入圍資格，由于蘋果超高的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)，即使是三星，在中小尺寸面板的一些核心參數(shù)上也無法達(dá)到蘋果的要求。所以，夏普和友達(dá)要借蘋果來扭虧的想法有些冒險(xiǎn)。

張兵稱：“對(duì)于國(guó)內(nèi)面板廠商來說，由于技術(shù)門檻，想拿下蘋果訂單更是為時(shí)尚早。”

雖然目前難以達(dá)到蘋果產(chǎn)品要求的技術(shù)參數(shù)，但是包括京東方、華星光電都開始在金屬氧化物等新技術(shù)上布局，也冀望能加入到蘋果面板訂單的爭(zhēng)奪戰(zhàn)中。

供應(yīng)商利潤(rùn)微薄

在蘋果頻頻向摩托羅拉、HTC等Android陣營(yíng)主流拋出繡球的同時(shí)，蘋果和三星之間的專利戰(zhàn)火則不斷升級(jí)，三星堅(jiān)持不和解的強(qiáng)硬態(tài)度一如昔日的蘋果，這種強(qiáng)硬的背后依靠的是強(qiáng)大的市場(chǎng)底氣。

三星市值已相當(dāng)于索尼、日立、東芝、夏普和日本電氣(NEC)等五家日本企業(yè)總體市值(437億美元)的四倍。研調(diào)機(jī)構(gòu)IDC資料還顯示，根據(jù)筆記本、平板、智能手機(jī)三大產(chǎn)品的出貨總量，三星已在今年第二季度超過蘋果，躍居全球龍頭。蘋果已經(jīng)在降低三星包括面板、快閃存儲(chǔ)器、處理器等關(guān)鍵零組件上的采購(gòu)量。

雖然蘋果希望將關(guān)鍵零組件交由其他代工廠家生產(chǎn)，但由于三星的強(qiáng)勢(shì)競(jìng)爭(zhēng)力，其他廠商還是難以匹敵，蘋果在短期內(nèi)也無法完全擺脫對(duì)三星的依賴。

例如，曾獲得不少iPhone 5晶片訂單的臺(tái)積電，在A6處理器上還是輸給了三星。有相關(guān)人士對(duì)記者透露，臺(tái)積電當(dāng)時(shí)的制程尚不到位，無法制造A6處理器，蘋果只有繼續(xù)將A6處理器交給最大的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手來代工。

臺(tái)積電要等到最新的20納米制程技術(shù)上線之后，才能正式接下蘋果的處理器訂單。當(dāng)然未來擁有先進(jìn)制程技術(shù)的英特爾，也會(huì)是蘋果代工生產(chǎn)的競(jìng)爭(zhēng)者之一。

即使這是一場(chǎng)殘酷的競(jìng)爭(zhēng)，但是仍然值得博弈。不過，拿下蘋果訂單，更多的是光環(huán)效應(yīng)，是對(duì)質(zhì)量和技術(shù)的肯定，并不意味著馬上就能賺到錢。

“事實(shí)上，三星供應(yīng)商的利潤(rùn)都比蘋果(供應(yīng)商)高。”顧文軍對(duì)記者說，蘋果要求的量都很大，大陸廠商一般量達(dá)到一定規(guī)模之后，就希望減少成本擴(kuò)大利潤(rùn)，但成本降了又影響質(zhì)量。所以大部分供貨商接蘋果的訂單不是為了賺錢，而是為了借蘋果來吸引更多高質(zhì)客戶的訂單。

就在iPhone 5發(fā)布后，HISiSuppli、UBMTechInsights等科技分析機(jī)構(gòu)很快公布了成本分析報(bào)告。根據(jù)統(tǒng)計(jì)，售價(jià)649美元的iPhone 5 16G版本的成本是207美元，售價(jià)749美元的32G的成本是217美元，而價(jià)格為849美元的64G的成本是238美元。也就是說，供應(yīng)商的利潤(rùn)空間并不大。

在中國(guó)供應(yīng)商參與的部分，iPhone 5的電池成本僅有3美元；而作為附件的耳機(jī)，采購(gòu)成本價(jià)也沒有超過10美元。至于手機(jī)組裝工序，每部手機(jī)的生產(chǎn)人力成本，只有8美元。

以蘋果iPhone手機(jī)的1400mAh電池為例，供貨價(jià)格僅為5.8美元，但在市面上更換一塊電池，蘋果的開價(jià)是至少150美元。