日前，隨著半導(dǎo)體行業(yè)拐點出現(xiàn)的邏輯為需求回升(消費電子、通信及數(shù)據(jù)中心)、產(chǎn)能利用率(晶圓、封測和存儲)提升，推動報價上漲(存儲、CIS-TSV等)，同步帶動原材料提升，未來資本開支力度增加拉升設(shè)備投資需求。
臺積電和聯(lián)電分別發(fā)布了2019年12月份和2019年全年收入數(shù)據(jù)。臺積電2019年實現(xiàn)收入10699.85億新臺幣(約合357億美元)，同比增長3.7%;聯(lián)電2019年實現(xiàn)收入1482.02億新臺幣(約合49億美元)，同比下降2.02%。
分季度看，臺積電2019年第四季度實現(xiàn)收入3172.37億新臺幣，同比增長9.48%。臺積電此前預(yù)計2019年第四季度收入為102億美元至103億美元，而按彼時業(yè)績指引中使用的匯率計算，公司2019年第四季度收入約合103.67億美元，高出業(yè)績指引。
聯(lián)電月度收入延續(xù)強勁增長勢頭，2019年12月達(dá)到133.70億新臺幣，同比增長17.43%，連續(xù)三個月保持雙位數(shù)(同比)增長。分季度看，遭遇2019年上半年的“寒冷”后，聯(lián)電逐漸走出低谷，第四季度表現(xiàn)搶眼。
賽迪顧問集成電路部門經(jīng)理韓曉敏告訴中國證券報記者，“全面復(fù)蘇至少要到今年二季度，主要是新需求還沒有明顯釋放，舊的需求(手機、PC、汽車等)暫時沒有看到反轉(zhuǎn)跡象。預(yù)計未來兩三年是恢復(fù)性增長，行業(yè)景氣度不會太高。”
從臺積電和聯(lián)電的月度收入數(shù)據(jù)可初步判斷，半導(dǎo)體行業(yè)持續(xù)復(fù)蘇。國盛證券在1月12日發(fā)布的研報中直言，全球半導(dǎo)體景氣度上行拐點已經(jīng)確立，供需“剪刀差”形成。
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