IC社?？ㄒ嚓P(guān)個股大漲

曾經(jīng)困擾全國人民多年的跨地區(qū)轉(zhuǎn)移就業(yè)社保接續(xù)障礙有望得到解決。日前，人力資源和社會保障部證實，正在緊鑼密鼓地推行全國社保卡統(tǒng)一工作，居民身份證號將作為社?？ㄌ枺K生不變，新型的社保卡為IC卡，全國通行，并且具有充值功能，可隨時隨地交納費用。
受此消息影響，昨日，IC卡商龍頭恒寶股份大漲4.74%，新大陸飆漲6.63%，東信和平、新國都漲幅也逾4%，天喻信息、晶源電子、大唐電信等IC卡產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)上市公司漲幅均在3%以上。
“社?？▽⒔y(tǒng)一變身為IC卡，這一消息使沉寂了許久的IC卡相關(guān)個股昨日突然集體爆發(fā)。雖然這有可能是一段時間的概念炒作，但從這些個股估值和股價上看，深跌的可能性不大。”上海一券商分析人士對記者如是表示。
消息對個股股價的影響可能是短暫的，但對上市公司業(yè)績的實際影響卻是實實在在的。據(jù)悉，人社部計劃在今年內(nèi)發(fā)行6億張新社?？?，取代各地自制的社?？?，從而結(jié)束社保卡“地方割據(jù)”現(xiàn)狀。東方證券認(rèn)為，類似于二代身份證的效果將帶來金融IC產(chǎn)業(yè)的規(guī)模提升，市場規(guī)模有望提升50%，出貨量提升20%以上。測算預(yù)計金融IC卡帶來年均3.95億新增IC卡出貨量，迎來金融IC產(chǎn)業(yè)的大機遇。
據(jù)宏源證券電子行業(yè)分析師李坤陽介紹，整個金融IC卡產(chǎn)業(yè)鏈包括芯片設(shè)計、芯片制造、芯片封裝、制卡四個階段，涉及大唐電信、晶源電子、恒寶股份、東信和平等上市公司。如果算上讀卡機具，還包括POS 廠商和ATM 機廠商，涉及上市公司有新大陸、證通電子、新國都、廣電運通、御銀股份等。“金融IC卡的啟動將對相關(guān)上市公司構(gòu)成長期利好。從二代身份證、社?？ǖ钠占皝砜?，這一進程的速度還很可能超預(yù)期。”李坤陽認(rèn)為，這一時期最少5 年，并將于2011年開始體現(xiàn)在上市公司報表上。
超硬新材料孕育投資機會
超硬新材料產(chǎn)業(yè)鏈孕育投資機會。釹鐵硼產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)?009-2010年一個成功的投資案例。上游提價，中游全球的產(chǎn)能向我國轉(zhuǎn)移，下游需求爆發(fā)性增長，使整個產(chǎn)業(yè)鏈都出現(xiàn)了投資機會。不同新材料子行業(yè)的發(fā)展具有共性特征。目前超硬材料產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展已經(jīng)接近了此前釹鐵硼爆發(fā)前的狀態(tài)，其中將孕育投資機會。
上游走向寡頭壟斷，看“提價”。超硬材料的上游是金剛石，釹鐵硼的上游是稀土。兩者在供給上都逐漸走向寡頭壟斷，在需求上都有穩(wěn)定的高速增長。金剛石價格雖然不會出現(xiàn)類似稀土的劇烈漲幅，但未來趨勢繼續(xù)“看漲”，利好具有金剛石業(yè)務(wù)的企業(yè)。
中游做出中國品質(zhì)，看“海外市場拓展”。超硬材料的中游是復(fù)合片，其發(fā)展程度類似2003年前后的釹鐵硼。當(dāng)時國內(nèi)產(chǎn)品性能突破了360kJ/m3，從而打入了國際主流市場，促使全球產(chǎn)能逐漸向我國轉(zhuǎn)移。當(dāng)前國內(nèi)領(lǐng)先的超硬材料企業(yè)，正力爭在刀片和石油片上打入國際主流市場。如果成功，同樣會促進復(fù)合片的生產(chǎn)向我國轉(zhuǎn)移。
下游需求增長，看“高端產(chǎn)品開發(fā)”。釹鐵硼的崛起與近兩年新能源汽車、風(fēng)電設(shè)備和節(jié)能電機等應(yīng)用的發(fā)展密切相關(guān)。超硬材料的下游同樣在快速增長。在需求的量上，以對傳統(tǒng)磨料和刀具、鉆頭、鋸片等工具的替代為主，預(yù)計復(fù)合增速25%。在經(jīng)濟效益上，我國的金剛石線鋸、高精高速砂輪、高檔專業(yè)鋸片、單晶型拉絲模、單晶型車刀等新型超硬工具距國外的發(fā)展水平差距較大，投資機會將更加明顯。
相關(guān)公司面臨快速成長機遇，具有投資價值。當(dāng)前整個超硬材料產(chǎn)業(yè)鏈面臨快速成長的機遇。四方達、豫金剛石、黃河旋風(fēng)、博深工具等上市公司，相對競爭對手具有融資優(yōu)勢，能實現(xiàn)更快速的發(fā)展，具有一定的投資價值。
風(fēng)險提示：超硬材料公司規(guī)模較小，大多為創(chuàng)業(yè)板。創(chuàng)業(yè)板的估值水平明顯高過大盤藍籌，今年有整體下降的系統(tǒng)性風(fēng)險。復(fù)合片和金剛石線鋸等高端產(chǎn)品的開發(fā)與推廣具有技術(shù)和市場的不確定性。