IC社?？ㄒ嚓P(guān)個(gè)股大漲

曾經(jīng)困擾全國人民多年的跨地區(qū)轉(zhuǎn)移就業(yè)社保接續(xù)障礙有望得到解決。日前，人力資源和社會(huì)保障部證實(shí)，正在緊鑼密鼓地推行全國社保卡統(tǒng)一工作，居民身份證號(hào)將作為社?？ㄌ?hào)，終生不變，新型的社?？?strong>IC卡，全國通行，并且具有充值功能，可隨時(shí)隨地交納費(fèi)用。
受此消息影響，昨日，IC卡商龍頭恒寶股份大漲4.74%，新大陸飆漲6.63%，東信和平、新國都漲幅也逾4%，天喻信息、晶源電子、大唐電信等IC卡產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)上市公司漲幅均在3%以上。
“社保卡將統(tǒng)一變身為IC卡，這一消息使沉寂了許久的IC卡相關(guān)個(gè)股昨日突然集體爆發(fā)。雖然這有可能是一段時(shí)間的概念炒作，但從這些個(gè)股估值和股價(jià)上看，深跌的可能性不大。”上海一券商分析人士對(duì)記者如是表示。
消息對(duì)個(gè)股股價(jià)的影響可能是短暫的，但對(duì)上市公司業(yè)績的實(shí)際影響卻是實(shí)實(shí)在在的。據(jù)悉，人社部計(jì)劃在今年內(nèi)發(fā)行6億張新社?？?，取代各地自制的社?？?，從而結(jié)束社?？?ldquo;地方割據(jù)”現(xiàn)狀。東方證券認(rèn)為，類似于二代身份證的效果將帶來金融IC產(chǎn)業(yè)的規(guī)模提升，市場規(guī)模有望提升50%，出貨量提升20%以上。測算預(yù)計(jì)金融IC卡帶來年均3.95億新增IC卡出貨量，迎來金融IC產(chǎn)業(yè)的大機(jī)遇。
據(jù)宏源證券電子行業(yè)分析師李坤陽介紹，整個(gè)金融IC卡產(chǎn)業(yè)鏈包括芯片設(shè)計(jì)、芯片制造、芯片封裝、制卡四個(gè)階段，涉及大唐電信、晶源電子、恒寶股份、東信和平等上市公司。如果算上讀卡機(jī)具，還包括POS 廠商和ATM 機(jī)廠商，涉及上市公司有新大陸、證通電子、新國都、廣電運(yùn)通、御銀股份等。“金融IC卡的啟動(dòng)將對(duì)相關(guān)上市公司構(gòu)成長期利好。從二代身份證、社?？ǖ钠占皝砜?，這一進(jìn)程的速度還很可能超預(yù)期。”李坤陽認(rèn)為，這一時(shí)期最少5 年，并將于2011年開始體現(xiàn)在上市公司報(bào)表上。
超硬新材料孕育投資機(jī)會(huì)
超硬新材料產(chǎn)業(yè)鏈孕育投資機(jī)會(huì)。釹鐵硼產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)?009-2010年一個(gè)成功的投資案例。上游提價(jià)，中游全球的產(chǎn)能向我國轉(zhuǎn)移，下游需求爆發(fā)性增長，使整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈都出現(xiàn)了投資機(jī)會(huì)。不同新材料子行業(yè)的發(fā)展具有共性特征。目前超硬材料產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展已經(jīng)接近了此前釹鐵硼爆發(fā)前的狀態(tài)，其中將孕育投資機(jī)會(huì)。
上游走向寡頭壟斷，看“提價(jià)”。超硬材料的上游是金剛石，釹鐵硼的上游是稀土。兩者在供給上都逐漸走向寡頭壟斷，在需求上都有穩(wěn)定的高速增長。金剛石價(jià)格雖然不會(huì)出現(xiàn)類似稀土的劇烈漲幅，但未來趨勢繼續(xù)“看漲”，利好具有金剛石業(yè)務(wù)的企業(yè)。
中游做出中國品質(zhì)，看“海外市場拓展”。超硬材料的中游是復(fù)合片，其發(fā)展程度類似2003年前后的釹鐵硼。當(dāng)時(shí)國內(nèi)產(chǎn)品性能突破了360kJ/m3，從而打入了國際主流市場，促使全球產(chǎn)能逐漸向我國轉(zhuǎn)移。當(dāng)前國內(nèi)領(lǐng)先的超硬材料企業(yè)，正力爭在刀片和石油片上打入國際主流市場。如果成功，同樣會(huì)促進(jìn)復(fù)合片的生產(chǎn)向我國轉(zhuǎn)移。
下游需求增長，看“高端產(chǎn)品開發(fā)”。釹鐵硼的崛起與近兩年新能源汽車、風(fēng)電設(shè)備和節(jié)能電機(jī)等應(yīng)用的發(fā)展密切相關(guān)。超硬材料的下游同樣在快速增長。在需求的量上，以對(duì)傳統(tǒng)磨料和刀具、鉆頭、鋸片等工具的替代為主，預(yù)計(jì)復(fù)合增速25%。在經(jīng)濟(jì)效益上，我國的金剛石線鋸、高精高速砂輪、高檔專業(yè)鋸片、單晶型拉絲模、單晶型車刀等新型超硬工具距國外的發(fā)展水平差距較大，投資機(jī)會(huì)將更加明顯。
相關(guān)公司面臨快速成長機(jī)遇，具有投資價(jià)值。當(dāng)前整個(gè)超硬材料產(chǎn)業(yè)鏈面臨快速成長的機(jī)遇。四方達(dá)、豫金剛石、黃河旋風(fēng)、博深工具等上市公司，相對(duì)競爭對(duì)手具有融資優(yōu)勢，能實(shí)現(xiàn)更快速的發(fā)展，具有一定的投資價(jià)值。
風(fēng)險(xiǎn)提示：超硬材料公司規(guī)模較小，大多為創(chuàng)業(yè)板。創(chuàng)業(yè)板的估值水平明顯高過大盤藍(lán)籌，今年有整體下降的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。復(fù)合片和金剛石線鋸等高端產(chǎn)品的開發(fā)與推廣具有技術(shù)和市場的不確定性。