信達(dá)證券：可穿戴時(shí)代漸行漸近

2Q14雖然處在傳統(tǒng)淡季，但淡季的效應(yīng)并不那么明顯，而各廠都默默地在準(zhǔn)備3Q14旺季的來臨，這些很大一部分都是新產(chǎn)品，這也正是我們連續(xù)好幾周所說的“鴨子劃水”。而半導(dǎo)體是整個電子行業(yè)的領(lǐng)先指標(biāo)，每年2Q都進(jìn)入傳統(tǒng)旺季，較一般電子行業(yè)的3Q旺季提前2~3個月、3~4個月，目前已經(jīng)進(jìn)入2Q14半導(dǎo)體旺季，相關(guān)企業(yè)的業(yè)績正處在快速升溫階段。

上周微軟WindowsXP正式退役，宣告微軟全面進(jìn)入觸控時(shí)代，同時(shí)微軟也即將發(fā)表全新一代Windows車載系統(tǒng)，頗有向蘋果CarPlay叫陣的意味。而此前受到XP退役的影響，商用型NB確實(shí)在1Q14出現(xiàn)較為明顯的需求，然而消費(fèi)型NB的換機(jī)潮則有待觀察。事實(shí)證明，過去僅有Win95有過一波成功的換機(jī)潮，然而PC/NB在電子傳統(tǒng)淡季2Q14確實(shí)也涌入不少訂單，相較于近期3G手機(jī)庫存水位偏高，使得PC/NB族群成為短期投資機(jī)會。

盡管LCD面板景氣近期逆勢上揚(yáng)、成為4月份短期投資機(jī)會，但上周另一件趣事，是海信集團(tuán)董事長在公開場合大膽指出，未來LCD平面顯示技術(shù)“預(yù)料”將被激光投影技術(shù)顛覆，使得實(shí)體顯示面板被無體投影取代。消息一出，很多人表示“呵呵”，但也有不少人認(rèn)為值得了解一番。

GoogleGlass將在本周04/15限時(shí)一天發(fā)售，購買者可免費(fèi)獲得太陽眼鏡或配有度數(shù)鏡片的鏡框一副。這可能是Google正式推出全面消費(fèi)版之前，最后一次推廣試用的造勢活動，預(yù)料GoogleGlass相關(guān)設(shè)計(jì)也已經(jīng)針對部分缺陷著手改良，靜待時(shí)機(jī)再正式推出消費(fèi)版GoogleGlass，對相關(guān)供應(yīng)鏈蟄伏已久的股價(jià)，預(yù)料也將產(chǎn)生一陣漣漪。